金融之家：今日外汇交易必读： 美元指数跌破103关口 等待美国非农数据

金融之家：今日外汇交易必读： 美元指数跌破103关口 等待美国非农数据

周五亚洲盘，美元指数下跌，跌破103关口，非美货币小幅上涨。美联储表示，将推迟降息，直到看到更多证据表明通胀仍然受到控制。美联储主席杰伊鲍威尔周三表示，三月份会议上降息并不是央行的“基本情况”。此外，英国央行周四维持利率在5.25%不变，但通胀下降可能意味着借贷成本将在2024年第三季度左右下降。英国央行行长安德鲁贝利表示，英国央行看到了好消息过去几个月的通胀，他们需要看到更多证据表明通胀将降至2%的目标，然后再降息。投资者现在的焦点转向周五的美国非农就业数据，以进一步明确利率走向。

主要货币走势分析

USD:指数：截至发稿，USD:指数下跌，现报102.99，跌幅0.06%。美元呈走低趋势，主要是因为周四疲软的劳动力市场数据盖过了强劲的ISM采购经理指数指数。市场仍在消化美联储主席杰罗姆鲍威尔周三的言论，这帮助该货币对跃升至103.80。投资者正在热切等待周五公布的1月份非农就业报告，以继续押注美联储的下一步决定。日线图上的指标反映了短期内抛售势头暂时占主导地位。相对强弱指数（RSI）虽然呈负斜率，但仍处于正值区域，反映出买盘动力减弱。移动平均收敛分歧（MACD）指标进一步支持了这一点，该指标显示绿色条不断减少，表明抛售压力正在缓慢形成。

欧元：截至发稿，欧元兑美元走高，现报1.0878，涨幅0.06%。欧元/美元在周四的艰难交易中下跌并反弹，由于该货币对在短期内测试新低并从关键技术水平进一步回落，因此在剧烈波动中交易走低。欧洲通胀降幅低于市场预期，但随着投资者从周三美联储的强硬语气中恢复过来，货币市场已转向全面做空美元。投资者将关注周五的美国非农就业数据，寻找美国经济将开始疲软到足以迫使美联储加快降息的迹象。技术上，欧元/美元周四恢复至200小时简单移动平均线(SMA)上方1.0850，但未能收复1.0880附近的近期高点，因为技术波动仍受困于较低高点格局。周四的上涨使欧元/美元回到略低于1.0850水平的200日均线上方，该货币对仍陷入大致看跌的横向走势，欧元/美元陷入50日和200日均线之间。技术盘整区间的低端，价格上限略高于1.0900 点。

英镑：截至发稿，英镑/美元走高至1.2753。截至发稿，英镑/美元周五亚洲早盘重回1.2700关口上方。英国央行(BOE)在周四的1月份会议上决定将利率稳定在5.25%，理由是需要看到更多证据表明通胀将继续下降。投资者等待周五公布的美国非农就业数据(NFP)，为市场注入新动力。技术上，日线图上正在形成下降三角形图表模式，表明犹豫不决并带有轻微的负面倾向。上述图表形态的向下倾斜趋势线位于2023年12月28日高点1.2827，而水平支撑位于2023年12月21日低点1.2612。决定性突破这些线将确认更强劲的方向性走势，—— 英国央行会议可能会提供催化剂。 14 周期相对强弱指数(RSI) 交易于40.00-60.00 区间，表明投资者正在等待潜在的触发因素以采取进一步行动。外汇市场消息汇总1、美国货币市场基金资产规模首次站上6万亿美元大关

投资公司协会(ICI)数据显示，美国货币市场基金持有资产首次突破6万亿美元，短期利率上升和市场动荡促使投资者在美联储最新利率公布前再次拥抱现金会议。数据显示，截至1月31日当周，约417亿美元流入美国货币市场基金，总资产从前一周的5.96万亿美元增至6万亿美元。尽管投资者在前两周撤离了货币基金，但自美联储于2022 年开始数十年来最激进的紧缩周期以来，他们一直在稳步投入资金。2、华尔街最后一批大行放弃美联储3月降息预期

2月1日美联储主席鲍威尔发布会讲话后，经济学家纷纷效仿，最后一批人放弃了3月份降息的预测，将目光投向了5月份。高盛、美国银行和巴克莱是华尔街最后一家坚持美联储最早在3月份降息的机构，但在周日美联储政策会议后，他们推迟了对降息时间的预测。鲍威尔出人意料地表示，美联储不太可能在3月19日至20日的会议上降息。受此影响，预测人士将注意力转向第二季度。在美联储5月会议之前，将会有一些有关劳动力市场和通胀的关键经济数据，因此即使是相信6月降息的经济学家也变得更加谨慎。3、英国央行委员分歧为十六年以来最大

周四（2月1日）英国央行维持基准利率于5.25%不变，但投票比例显示，英国央行成员意见分歧。 Dhingra 投票支持降息25 个基点，但在12 月的会议上没有成员支持。降低利率。另外，货币政策委员哈斯克尔和曼恩投票赞成加息25个基点。其他六名成员仍然投票维持利率不变。

不仅如此，英国央行还从指导意见中删除了有关进一步收紧风险的措辞。它不再指出“如果有证据表明通胀压力更加持续，则有必要进一步收紧货币政策”。但英国央行行长贝利表示，在降息之前需要更多证据。机构观点1、中信证券：美债利率短期或在4%附近宽幅震荡运行

中信证券指出，1月利率会议上，美联储如预期维持利率不变。利率会议声明和鲍威尔讲话均带有明显的鹰派基调。美联储本轮加息已经结束，但尚未积极考虑降息。预计今年美国通胀将很难回落至2%，但回顾历史，预计目前的通胀水平不会成为降息的障碍（美联储的通胀目标实际上高于2%）。我们继续维持之前的观点，即美联储本轮加息可能会在今年年中左右进行。从预防性降息来看，短期内美债利率可能在4%左右大幅波动。2、机构：对英国央行在通胀降到2%时不降息表示怀疑

Ballinger Co外汇市场分析师Kyle Chapman表示，最有趣的一点是，英国央行认为通胀预计将很快暂时达到2%的目标，然后再次加速，这表明通胀大幅下降短期内会对政策产生影响。影响可能比我们之前想象的要小。实现英国央行的预测将要求英国央行在通胀达到2%时维持利率不变，然后在今年晚些时候当通胀上升时降息。在这种情况下，我们怀疑英国央行能否可靠地克制自己不开始降息。3、摩根士丹利：欧元可能在欧元区CPI公布后进一步下跌

欧元兑美元跌至七周低点。欧元区1月CPI初值将于稍后公布，可能进一步打压欧元。摩根士丹利研究部分析师表示，总体通胀率和核心通胀率预计将比12 月进一步放缓，1 月份数据存在重大不确定性，包括政策措施（主要是能源）的结束。方面）、季节性（商品）的潜在变化以及一年第一个月的价格水平（主要是服务）。在美联储暗示即将降息（但不是最早在3 月份）后，欧元兑美元大幅走强。

（雅惠网编辑：小琪）